青岛农商行的隐忧与挑战

这家资产千亿农商行遭到监管重罚。近日，青岛银保监局公布两则罚单，青岛农商行因贷款管理、同业授信管理不审慎等，合计被罚超3000万元。虽然在严监管趋势下，银行因违规被罚已日趋常态化，但是农商行收到千万级罚单的情况仍较为罕见。

回顾青岛农商行的业绩表现，自2019年上市以来，该行已连续三年保持盈利，不过在2022年营收净利却出现“滑坡”，即使2023年一季度业绩有所“回暖”，但在分析人士看来，该行全年整体业绩仍存在一定隐忧。

连续两年收千万级罚单

近日，青岛银保监局公布两则罚单，青岛农商行因贷款管理、同业授信管理不审慎等，合计被罚3187.27万元。

罚单显示，青岛农商行因公司类贷款风险分类调整不及时、向关系人发放担保贷款的条件优于其他借款人同类贷款的条件、流动资金贷款管理不审慎、贷后管理不审慎等，被罚3087.27万元，同时又因同业业务授信管理不审慎等，收到100万元罚单。两则罚单所涉及的承担相关责任的个人也被给予警告并罚款。

对于此次处罚，5月4日，青岛农商行相关负责人在接受北京商报记者采访时回应称，处罚相关业务主要发生在2020年以前，多数问题已经完成整改。在信贷管理方面该行已采取改进措施，主要包括重点结合检查发现问题情况对信贷准入、风险审查、贷后管理等环节进行全流程梳理，并将检查发现问题点作为禁止性规定写入信贷管理制度。同时，更新风控理念和风控模式，重新调整了前中后台部门架构和职责分工，强化了贷前调查和独立审批人队伍，通过科技系统实现对信贷业务的风险监测，着重强化潜在风险客户管理。此外，做实日常贷后管理和监督检查，组建专门的贷后管理团队，定期开展贷款风险排查，对前台业务人员开展现场检查辅导。

在金乐函数分析师廖鹤凯看来，千万级罚单对于一家上市农商行来说处罚力度颇大，显示出青岛农商行过去一段时间的运营过程中出现诸多较为严重的违规问题，特别是贷款方面的内控问题。

这已不是青岛农商行首次收到千万级罚单，2022年1月，青岛农商行曾因贷款五级分类不准确、投资业务投后风险管控不到位、贷款转保证金开立银行承兑汇票、流动性资金贷款被挪用、房地产贷款管理严重不审慎等被处以4410万元罚款。

从处罚事由不难看出，贷款业务违规已成为青岛农商行被罚的“重灾区”。长期以来，青岛农商行的信贷来源主要为公司贷款，而从行业分布来看，房地产业则是其主要投向的领域。不过，在房地产调控政策的影响下，青岛农商行也在持续调整信贷结构，房地产业占信贷投放比重逐年降低，2022年已由公司贷款投放行业首位降至第三位，批发和零售业、租赁和商务服务业投放占比则有所升高。

在严监管趋势下，银行因违规被罚已日趋常态化，但是整体来看农商行收到千万级罚单的情况仍较为罕见。北京商报记者注意到，在青岛农商行之前，重庆农商行也曾因一则1285万元罚单受到关注，该张罚单所涉及的违规事由也包括贷后管理不到位、同业授信调查及审查审批不尽职等。

营收净利罕见“失速”

合规隐忧之下，青岛农商行业绩也难言乐观。自2019年上市以来，青岛农商行已连续三年保持盈利，不过在2022年业绩却一反常态地出现“失速”，报告期内，该行营收、净利纷纷下滑，实现营业收入99.44亿元，同比减少3.43%;归母净利润为23.17亿元，同比下降24.41%。

对比A股其他上市银行的业绩来看，青岛农商行是42家银行中唯一营收净利双降的农商行。

对于2022年营收净利下滑的原因，青岛农商行相关负责人表示，受经济调整因素影响，该行持续加强风险抵补能力，加快推进不良资产处置进度，加大拨备计提力度;同时，加大了服务实体经济、减费让利的力度，进一步降低实体经济贷款定价，加之受市场利率变化的影响，息差水平有所收窄。

厚雪研究首席研究员于百程认为，2022年青岛农商行业绩表现不佳，特别是净利润增速表现，处于A股上市银行中垫底的位置。除了经济环境和净息差下降等因素外，青岛农商行净利润增速表现弱于营收，主要是因为信用减值损失比较高。

数据显示，2022年，青岛农商行信用减值损失为47亿元，较上年同期增长25.18%，其中发放贷款和垫款信用减值损失是信用减值损失最大组成部分，贷款信用减值损失为45.99亿元，较上年同期增加8.62亿元。对此，青岛农商行表示，主要原因是该行加大不良资产核销及处置力度，同时根据市场经营环境等因素，加大拨备计提力度，增强风险抵补能力。

受房地产业和建筑业不良贷款上升的影响，2022年青岛农商行不良贷款率增速较快，是42家A股上市银行中，唯一一家不良贷款率超过2%的银行，截至报告期末，该行不良贷款率为2.19%，较上年末上升0.45个百分点。

新管理层的挑战

2023年，青岛农商行一轮管理层变动，因年龄原因、工作调动原因，该行原行长刘宗波及原副行长贾承刚、王建华、李春雷先后辞任。目前该行行长已由于丰星代为履行，此前，于丰星曾出任华夏银行(6.010,0.00,0.00%)普惠金融部原总经理一职，副行长也已聘任王瑜、姜晖两名有青岛银行(3.430,0.03,0.88%)履历的人员补位。

“以上行长和副行长人选具有数十年国有银行、股份制银行或城市商业银行的丰富管理经验，对于我行而言，高管层结构进一步优化。”青岛农商行相关负责人表示，在新班子领导下，青岛农商行已经确立了未来一段时期的战略规划。即，立足区域实际和自身特点，实施“一年固本强基、两年整体提升、三年塑成标杆”的战略思路。

北京商报记者注意到，在新管理层陆续就任后，经历2022年业绩“失速”的青岛农商行在2023年一季度业绩有所回暖，1-3月该行实现营业收入26.72亿元，同比增长7.23%;归母净利润9.94亿元，同比增长5.58%;不良贷款率降至2.09%，但仍处于A股上市银行中的高位。

于百程表示，2022年青岛农商行的不良贷款率上升较多，从2021年末的1.74%升至2022年末的2.19%，今年一季度不良率虽有所降低，但依然存在压力。

结合一季度业绩表现来看，2023年青岛农商行全年的业绩表现将会如何?廖鹤凯认为，青岛农商行预计今年业绩将回暖，且预计将呈现前慢后快逐步推进的态势，作为区域农商行其发展与区域经济休戚相关，青岛经济维持增长趋势，乡村振兴随着后疫情时代的新态势也会呈现快速发展态势，青岛农商行应在合规的前提下依托区域位置全力服务好三农，做好乡村振兴配套工作。

对于后续如何提升盈利能力，青岛农商行相关负责人表示，2023年该行将通过加大支持普惠小微贷款及支农支小再贷款投放、降低长期负债成本等措施保持息差稳定，同时，将持续丰富业务产品，提高中间业务盈利水平，提升非息收入占比，实现收入来源多元化。